“滬倫通”的開(kāi)通會(huì)將中國(guó)引向國(guó)際金融的中心所謂“滬倫通”是指上海證券交易所與倫敦證券交易所互聯(lián)互通的機(jī)制。總之“滬倫通”開(kāi)通之后的影響力遠(yuǎn)不止這些,可以說(shuō)是多管齊下,意義深遠(yuǎn),三,這一條也是核心規(guī)律,在擇股上,北向資金喜歡核心資產(chǎn),最后看他們喜歡買(mǎi)什么。
1、北上資金是什么意思?有什么作用?
首先,什么是北向資金?北向資金指得是:滬港通和深港通買(mǎi)入資金之和,就是通過(guò)香港交易所買(mǎi)入內(nèi)地的股票的資金。這個(gè)概念很簡(jiǎn)單,那么為什么要看北向資金呢?那是因?yàn)楸毕蛸Y金一直以來(lái)都被看作聰明的資金,他們買(mǎi)得早,跑得也快。幾乎每次都會(huì)領(lǐng)先國(guó)內(nèi)資金一步,就拿之前的券商行情來(lái)說(shuō),北向資金早早的就建好倉(cāng)了,而國(guó)內(nèi)資金呢,都在不停的賣(mài)。
最后呢,當(dāng)然是提前進(jìn)入的北向資金賺的盆滿(mǎn)缽滿(mǎn),其次,北向資金的構(gòu)成主要是以HK和國(guó)外的投資者為主,雖然其中不乏國(guó)內(nèi)資金的馬甲,但是數(shù)額不多。那么境外的市場(chǎng)基本上都領(lǐng)先國(guó)內(nèi)幾十年甚至上百年,其中的投資者自然經(jīng)驗(yàn)豐富,也不是A股市場(chǎng)大部分投資者可以比的,那么跟隨有經(jīng)驗(yàn)的人,自然是比較正確的,那么接下來(lái)說(shuō)下比較關(guān)鍵的問(wèn)題,就是如何看?怎么看北向資金買(mǎi)賣(mài)的規(guī)律?一:對(duì)外圍股市很敏感,每次美股大跌,北向資金基本都是大幅流出,所以先看美股。
北向資金代表了外資,外資主要還是以美股為全球風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)風(fēng)向標(biāo),所以每次美股大跌,北向資金基本上都是大幅流出,這里注意了,如果哪次美股大跌,而北向資金還是強(qiáng)勢(shì)流入,那么很可能是一個(gè)積極的信號(hào)。二:對(duì)匯率波動(dòng)敏感,人民幣升值,大概率流入;人民幣貶值,大概率流出,也就是其次看匯率,因?yàn)橥赓Y買(mǎi)賣(mài)A股,其收益會(huì)直接受到匯率波動(dòng)的影響,在股價(jià)沒(méi)有波動(dòng)的前提下,若人民幣進(jìn)入升值趨勢(shì),那么買(mǎi)入持有A股后,在后面能換回的美金就多,就是賺錢(qián),所以這個(gè)時(shí)候外資一般會(huì)流入;反之,人民幣如果進(jìn)入貶值通道,外資就會(huì)選擇流出。
三,這一條也是核心規(guī)律,在擇股上,北向資金喜歡核心資產(chǎn),最后看他們喜歡買(mǎi)什么,什么是核心資產(chǎn)?1)所在行業(yè)發(fā)展成熟,并且在產(chǎn)業(yè)鏈上具有高溢價(jià)的位置,這樣能獲得更高的利潤(rùn);2)所處行業(yè)壁壘高,護(hù)城河比較寬,保證了短時(shí)間內(nèi)很難有新的競(jìng)爭(zhēng)者介入;3)表現(xiàn)在公司財(cái)務(wù)上,擁有持續(xù)且穩(wěn)定的高ROE。為什么最近貴州茅臺(tái)、海天味業(yè)等為首的大消費(fèi)逆市大漲,以圣邦股份、生益科技、滬電股份等為首的硬核科技也一路飆升,因?yàn)檫@一切就是由北向資金主導(dǎo)的,當(dāng)內(nèi)資跟散戶(hù)在一片恐慌時(shí),北向資金又在不慌不忙地加倉(cāng)A股的核心資產(chǎn)了,
因?yàn)橄愀酆蛧?guó)外的投資者大多數(shù)都是機(jī)構(gòu)投資者,所以他們并不像國(guó)內(nèi)資金一樣熱衷于炒作題材,熱衷于炒妖股。他們喜歡做的是買(mǎi)價(jià)值股,買(mǎi)市值偏大的股票,買(mǎi)國(guó)內(nèi)稀缺的板塊,他們喜歡的主要板塊有:白酒、超級(jí)品牌、大金融、大科技、券商、銀行等。所以知道他們喜歡買(mǎi)什么股票后,就可以有針對(duì)性的進(jìn)行配置,坐等他們來(lái)抬轎,隨著外資持續(xù)涌入,北向資金的投資風(fēng)格將越來(lái)越明顯,所以了解北向資金買(mǎi)賣(mài)的規(guī)律,知道他們什么時(shí)候會(huì)買(mǎi),什么時(shí)候賣(mài)?并且買(mǎi)的話(huà)會(huì)買(mǎi)什么股票,就顯得非常重要。
2、滬倫通開(kāi)通有什么歷史意義嗎?
“滬倫通”的開(kāi)通打通了中國(guó)與世界金融溝通的橋梁,推進(jìn)人民幣國(guó)際化進(jìn)程的同時(shí),規(guī)范引導(dǎo)境內(nèi)外人民幣流動(dòng),遏制地下錢(qián)莊,“滬倫通”無(wú)疑會(huì)樹(shù)立中國(guó)國(guó)際金融中心的地位,人民幣的國(guó)際化進(jìn)程邁出重要的里程碑中國(guó)作為當(dāng)今全球的第二大經(jīng)濟(jì)體,盡管人均GDP遠(yuǎn)不及日本,但是人民幣的國(guó)際化比例很低,2018年12月人民幣在國(guó)際支付中的市場(chǎng)占有率為2.07%。
雖然保持第五名,但是與前四名的差距還是很大,前四位美元、歐元、英鎊和日元,市場(chǎng)占有率分別為40.08%、34.17%、7.07%和3.3%。2.07%的市場(chǎng)占有率與美元、歐元的差距,對(duì)比第二大經(jīng)濟(jì)體的標(biāo)簽,彰顯了人民幣在國(guó)際市場(chǎng)中的不足之處,“滬倫通”的開(kāi)通,可以將“滬股”、“倫股”作為載體,實(shí)現(xiàn)人民幣在國(guó)際市場(chǎng)中的有效流通。