基金估值是什么，基金估值是怎么一回事為啥要估值

來源：整理時間：2023-05-04 21:38:18 編輯：金融知識手機(jī)版

1，基金估值是怎么一回事為啥要估值

基金估值是指按照公允價格對基金資產(chǎn)和負(fù)債的價值進(jìn)行計算、評估，以確定基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值的過程。

你好！基金買的是股票，債券都是浮動的，所以估值僅代表個人觀點，不喜勿噴，謝謝。

基金估值是怎么一回事為啥要估值

2，什么是基金估值

基金資產(chǎn)估值是指通過對基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價值的過程。

.基金資產(chǎn)的估值是交易當(dāng)日客觀、準(zhǔn)確的反映基金相關(guān)金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的公允價值，并為基金份額提供計價依據(jù)。

什么是基金估值

3，基金估值的介紹

為了保證證券投資基金（簡稱為基金）順利實施新的《企業(yè)會計準(zhǔn)則》，中國證監(jiān)會先后發(fā)布了《關(guān)于證券投資基金執(zhí)行〈企業(yè)會計準(zhǔn)則〉有關(guān)銜接事宜的通知》和《關(guān)于證券投資基金執(zhí)行〈企業(yè)會計準(zhǔn)則〉估值業(yè)務(wù)及份額凈值有關(guān)事項的通知》等兩文件。根據(jù)近期市場的變化情況和基金管理公司執(zhí)行新會計準(zhǔn)則中存在的有關(guān)公允價值認(rèn)定和計量方面的問題，中國證監(jiān)會對基金估值業(yè)務(wù)，特別是長期停牌股票等沒有市價的投資品種的估值等問題作了進(jìn)一步地規(guī)范，并制訂了《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范證券投資基金估值業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》。

基金估值的介紹

4，基金的資產(chǎn)估值是什么意思

　　1.基金資產(chǎn)的估值目的是客觀、準(zhǔn)確的反映基金相關(guān)金融資產(chǎn)和金融負(fù)債的公允價值，并為基金份額提供計價依據(jù)。　　2.基金的估值日為相關(guān)的證券交易場所的正常營業(yè)日。　　3.基金依法擁有的各類有價證券，以及應(yīng)收應(yīng)付款等項目。　　4、估值方法　?。?）股票估值方法：　　1）上市流通股票按估值日其所在證券交易所的收盤價估值；估值日無交易，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境未發(fā)生重大變化的，以最近交易日的收盤價估值；如果估值日無交易，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了重大變化的，將參考類似投資品種的現(xiàn)行市價及重大變化因素，調(diào)整最近交易日收盤價，確定公允價值進(jìn)行估值。　　2）未上市股票的估值：　?、?首次發(fā)行未上市的股票，采用估值技術(shù)確定公允價值，在估值技術(shù)難以可靠計量公允價值的情況下，按成本價估值；　?、?送股、轉(zhuǎn)增股、配股和公開增發(fā)新股等發(fā)行未上市的股票，按估值日在證券交易所上市的同一股票的市價進(jìn)行估值；　?、?首次公開發(fā)行有明確鎖定期的股票，同一股票在交易所上市后，按估值日在證券交易所上市的同一股票的市價進(jìn)行估值；　　④ 非公開發(fā)行的且在發(fā)行時明確一定期限鎖定期的股票，按監(jiān)管機(jī)構(gòu)或行業(yè)協(xié)會有關(guān)規(guī)定確定公允價值。　　3）在任何情況下，基金管理人如采用本項第1）－2）小項規(guī)定的方法對基金資產(chǎn)進(jìn)行估值，均應(yīng)被認(rèn)為采用了適當(dāng)?shù)墓乐捣椒?。但是，如果基金管理人認(rèn)為按本項第1）－2）小項規(guī)定的方法對基金資產(chǎn)進(jìn)行估值不能客觀反映其公允價值的，基金管理人可根據(jù)具體情況，并與基金托管人商定后，按最能反映公允價值的價格估值。

5，什么是基金業(yè)估值指數(shù)

基金業(yè)估值指數(shù)是09年提出的一個概念。是為了基金管理公司對于長期停牌股票采用指數(shù)收益法進(jìn)行估值時有一個統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，保證各家基金管理公司每天計算的基金單位凈值更合理、更準(zhǔn)確的反映每份基金資產(chǎn)價值，因而由證券業(yè)協(xié)會提出，并和中證指數(shù)公司合作而編制的一個行業(yè)指數(shù)。專門用于基金公司對于長期停牌股票進(jìn)行指數(shù)收益法估值。編制這個指數(shù)的最終目的還是為了更好的進(jìn)行基金估值工作，保護(hù)基金投資者利益，維護(hù)基金市場公平。如果不明白可以再參考一下證監(jiān)會08年發(fā)的一個關(guān)于長期停牌股票估值方法的文件。怕你不明白，給補(bǔ)充一下：08年中秋節(jié)當(dāng)天，證監(jiān)局出臺長期停牌股票估值方案，當(dāng)時大概有3到4套方案供基金公司選擇。基金業(yè)內(nèi)經(jīng)過討論研究并征詢各會計師事務(wù)所的意見后，大部分都選擇了用指數(shù)收益法對長期停牌股票進(jìn)行估值。所謂指數(shù)收益法其實就是，當(dāng)基金持有的某股票停牌，并且經(jīng)過查詢該公司公告確認(rèn)該股票為長期停牌。在該股票停牌起始日到復(fù)牌日之間，基金公司每天就必須用該股票所在的行業(yè)板塊的指數(shù)值與停牌前一日該股票行業(yè)板塊指數(shù)值相比較的增長率來計算該股票在停牌期間每天的價格。（在出臺這個長期停牌股票估值方案之前，長期停牌股票是按停牌前一日該股票收市價格進(jìn)行估值的，這兩種方法的區(qū)別你應(yīng)該能明白了。用以前的方法按該股票停牌前一日價格估值的話，停牌期間該股票的市值不會變化，如果碰到停牌期間經(jīng)濟(jì)形勢發(fā)生大的變化，股指大幅波動，那么該股票的估值價格其實是不能準(zhǔn)確反應(yīng)市場情況的。）在協(xié)會的基金業(yè)估值指數(shù)推出之前，各家基金公司是根據(jù)自己的判斷來選擇該停牌股票采用哪種行業(yè)板塊分類的。比如有的選擇申萬行業(yè)分類指數(shù)，有的選擇中證行業(yè)分類指數(shù)，有的選擇證監(jiān)會行業(yè)分類指數(shù)。這樣就存在基金公司為了眼前利益而在估值時選擇對自己有利的行業(yè)分類指數(shù)，影響基金估值結(jié)果公平性、公允性的可能。于是協(xié)會推出了這套基金業(yè)通用的行業(yè)估值指數(shù)，規(guī)定所有基金公司必須按照這套行業(yè)分類指數(shù)進(jìn)行停牌股票估值工作，如果有特殊情況確實可以證明用該行業(yè)估值指數(shù)估值不能正確反應(yīng)該股票價值的，基金公司必須刊登公告解釋用該通用的行業(yè)估值指數(shù)不能正確反應(yīng)股票價值的原因，以及他們會采取另外哪套行業(yè)指數(shù)和采用這套指數(shù)的原因分析。這樣解釋，希望你能明白。

你好！整個行業(yè)或部分同行業(yè)基金的未來預(yù)期估值僅代表個人觀點，不喜勿噴，謝謝。

整個行業(yè)或部分同行業(yè)基金的未來預(yù)期估值